4月29日给予开润股份(300577)增持评级。
盈利预测与投资评级：公司为国内箱包龙头，疫情加速推进公司2B 客户拓展进度、但对2C 需求端造成较大影响。2B 业务优势突出具有较强韧性、21 年已恢复至疫情前水平，2C业务波动调整、尚未完全恢复。22Q1 营收端较快增长、主要来自2B 业务老客户订单增长+新增客户贡献，该机构预计随2C 端逐步减亏、公司盈利能力有望回升。综合考虑疫情影响，该机构预计2022-24 年归母净利分别同比增长14%/22%/23%，EPS 分别为0.85/1.04/1.28 元/股，对应PE 16/13/11X，首次覆盖，给予“增持”评级。
风险提示：疫情恶化、经济疲软、费用控制不及预期等。
该股最近6个月获得机构11次买入评级、3次增持评级、1次优于大市评级。
【12:58 和达科技(688296)2022年一季报点评：Q1营收增速可观 销售团队扩张见效】
4月29日给予和达科技(688296)增持评级。
投资建议： 给予增持评级。预计2022 年-2024 年公司实现收入6.73/8.72/11.33 亿元，同比增长32.6%/29.6%/29.9% ；实现归母净利润1.25/1.65/2.15 亿元，同比增长24.9%/31.8%/30.6%。
风险提示：疫情影响项目交付；水务行业信息技术投资不及预期。
该股最近6个月获得机构11次买入评级、4次增持评级、1次买入-A的投评级、1次买入评评级、1次强烈推荐评级。
【12:58 和元生物(688238)：Q1业绩稳健增长 订单结构改善】
4月29日给予和元生物(688238)增持评级。
风险提示：监管趋严的风险；技术路线迭代的风险；研发不及预期的风险；销售不及预期的风险；国际关系变动的风险；产能释放不及预期的风险
该股最近6个月获得机构9次买入评级、5次增持评级、2次推荐评级、1次审慎增持评级。
【12:58 老百姓(603883)点评：疫情后逐渐恢复 收入增长可期】
4月29日给予老百姓(603883)增持评级。
盈利预测及估值：
风险提示：行业竞争加剧的风险；门店扩张不及预期的风险；疫情持续的风险；集采药品降价超预期的风险；药品行业规模增长不及预期的风险
该股最近6个月获得机构9次增持评级、6次买入评级、3次推荐评级、1次优于大市评级、1次买入评评级、1次增持评评级。
【12:53 广电运通(002152)2022年一季报点评：中标城市智能大项目 混改提升经营灵活性】
4月29日给予广电运通(002152)增持评级。
投资建议： 给予增持评级。预计2022 年-2024 年公司实现收入74.4/80.7/86.4 亿元，同比增长9.6%/8.6%/7.1% ；实现归母净利润8.9/9.9/10.7 亿元，同比增长8.3%/11.2%/8.2%。
风险提示：数字政府落地不及预期；金融信创推广不及预期。
该股最近6个月获得机构4次买入评级、4次增持评级、2次审慎增持评级、2次优于大市评级。
【12:53 海象新材(003011)2022年一季报点评：Q1利润短期承压 产能释放支撑长期增长】
4月29日给予海象新材(003011)增持评级。
投资建议与盈利预测
风险提示：
该股最近6个月获得机构3次增持评级、2次买入评级、1次审慎增持评级、1次持有评级。
【12:53 中控技术(688777)点评报告：行业高景气 业绩超预期】
4月29日给予中控技术(688777)增持评级。
投资建议：该机构预测公司2021-2023年归母净利润为7.87、10.41、13.22亿元，EPS为1.58、2.10和2.66元，PE为39、29和23x，维持公司“增持”
风险提示：制造业投资不及预期；工业自动化、数字化、智能化进度不及预期；公司技术产品研发进展、客户拓展不及预期。
该股最近6个月获得机构42次买入评级、5次增持评级、5次跑赢行业评级、3次强烈推荐-A评级、3次推荐评级、3次买入-A的投评级、2次优于大市评级。
【12:33 上海家化(600315)：线上推行精细运营 线下略受疫情扰动】
4月29日给予上海家化(600315)增持评级。
投资建议：从品牌、渠道、数字化、营销等多维度进行重新梳理，看好百年家化复兴，考虑短期疫情反复影响及汇率波动，下调2022-2024 年归母净利润为7.65亿/9.84 亿/11.84 亿，对应PE 为27X/21X/18X，维持“增持”评级。
风险提示：化妆品行业景气度下降风险；化妆品行业竞争加剧风险；战略推进不及预期风险；新产品推广情况不及预期。
该股最近6个月获得机构40次买入评级、16次增持评级、5次推荐评级、2次强烈推荐-A评级、2次买入评评级、1次跑赢行业评评级、1次“增持“评级、1次“增持”的投评级、1次持有评级、1次审慎推荐评级、1次审慎增持评级。
【12:23 中国太保(601601)：重启银保新单快速增长 转型下NBV大幅承压】
4月29日给予中国太保(601601)增持评级。
风险提示：疫情反复；服务供给难以满足客户需求；股市波动。
该股最近6个月获得机构16次买入评级、4次推荐评级、4次增持评级、3次优于大市评级、3次买入评评级、2次买入-A评级、1次买入-A投资评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐-A评级、1次审慎增持评评级。
【12:23 佳发教育(300559)2021年年报和2022年一季报点评：疫情影响业绩承压 行业需求有望恢复】
4月29日给予佳发教育(300559)增持评级。
风险因素：行业政策延期落实，行业预算落地不及预期，智慧教育业务拓展不及预期。
投资建议：结合公司年报数据，下调2022-2023 年净利润预测至1.65/2.16 亿元（原预测3.71/4.44 亿元），新增2024 年净利润预测2.18 亿元，对应EPS0.41/0.54/0.70 元。参考可比公司科大讯飞的估值水平38x PE，给予公司2022年目标市值50 亿元（对应PE30 倍），对应目标价12 元，维持“增持”评级。
该股最近6个月获得机构3次买入评级、1次强烈推荐-A评级、1次增持评级。
【12:23 青岛啤酒(600600)：成本压力可控 结构升级不变】
4月29日给予青岛啤酒(600600)增持评级。
投资建议：公司公布2021 年度及1Q22 业绩，符合预期。维持2022/23/24年EPS 盈利预测2.56/3.13/3.79 元。维持目标价113.7 元，对应2022 年PE 44X，维持“增持”评级。
风险提示：原材料价格波动，疫情反复。
该股最近6个月获得机构33次买入评级、4次增持评级、3次审慎增持评级、3次推荐评级、2次买入-A评级、2次跑赢行业评级、1次强烈推荐-A评级、1次强推评级、1次“推荐”投资评级、1次持有评级、1次买入-A投资评级、1次买入评评级、1次买入评级。评评级、1次增持评评级。
【12:23 长沙银行(601577)2021年报及2022年一季报点评：经营向好 战略精进】
4月29日给予长沙银行(601577)增持评级。
风险因素：宏观经济增速超预期下滑，导致资产质量大幅恶化。
投资建议：长沙银行深耕湖湘经济沃土，依托良好的银政基础和大零售转型策略，目前该行2G-2C-2B 生态协同发展推进，加之部分问题股东股权的的有序处置，估值存在修复空间。维持公司2022-2023 年EPS 预测1.69 元/1.90 元，当前A 股股价对应2022 年4.36x PE/0.54x PB。考虑到公司经营基本面的稳中向好，维持未来一年公司A 股目标估值0.70x PB（2022 年），对应目标价9.50元，维持“增持”评级。
该股最近6个月获得机构3次买入评级、2次增持评级、1次跑赢行业评级、1次推荐评级。
【12:23 隆基股份(601012)：业绩受硅料价格压制 新型电池勾勒成长曲线】
4月29日给予隆基股份(601012)增持评级。
盈利预测及投资建议
风险提示：
该股最近6个月获得机构17次买入评级、6次增持评级、2次买入-A评级、2次跑赢行业评级、2次强烈推荐-A评级、2次推荐评级、1次推荐评评级、1次强推评级、1次跑赢行业评评级、1次买入评评级。
【12:23 恒为科技(603496)2021年年报和2022年一季报点评：网络可视化重回增长 智能系统平台不断发力】
4月29日给予恒为科技(603496)增持评级。
风险因素：网络可视化下游需求改善不及预期，智能运维拓展进度不及预期，行业竞争加剧。
投资建议：结合公司年报数据，上调2022-2023 年净利润预测至0.93/1.19 亿元（原预测0.65/1.02 亿元），新增2024 年净利润预测1.52 亿元，对应EPS0.41/0.52/0.67 元。参考可比公司中新赛克的估值水平30x PE，给予公司2022年目标市值28 亿元（对应30 倍PE），对应目标价12 元，维持“增持”评级。
该股最近6个月获得机构3次增持评级。
【12:13 华阳集团(002906)：业绩增长符合预期 客户拓展 产品放量】
4月29日给予华阳集团(002906)增持评级。
投资建议及评级：公司在国内疫情散发、原材料价格上涨的背景下，实现业绩同比大幅增长，预计2022 年随着新配套车型交付及下游客户持续拓展，汽车电子和精密压铸业务将保持较高增速。预计公司2022-2024 年归母净利分别为4.20/6.04/7.88 亿元，EPS 分别为0.88/1.27/1.66 元，PE分别为33.33/23.16/17.77 倍，维持“增持”评级。
风险提示：汽车需 求下滑、各地散发疫情反复、宏观经济下滑等。
该股最近6个月获得机构16次买入评级、3次增持评级、1次增持评评级、1次跑赢行业评评级、1次推荐评级、1次"增持"评级、1次“增持”的投评级。
【12:13 兴业银行(601166)2022年一季报点评：转型发展 稳中向好】
4月29日给予兴业银行(601166)增持评级。
风险因素：宏观经济增速超预期下滑；资产质量大幅恶化。
投资建议：兴业银行2022 年一季度盈利增长稳健，信贷投放与中收表现亮眼资产质量保持稳定，公司“轻资本、轻资产、高效率”转型持续深入，经营成效显著。维持公司2022/23 年EPS 预测4.45 元/5.22 元，当前A 股股价对应2022 年0.65xPB，维持公司目标价为24.50 元，对应2022 年0.76xPB，维持“增持”评级。
该股最近6个月获得机构29次买入评级、12次增持评级、6次跑赢行业评级、5次强烈推荐评级、5次推荐评级、3次优于大市评级、3次买入-A的投评级、2次强烈推荐-A评级。
【12:13 新点软件(688232)：受疫情影响业绩承压 收入占比较小无需过分担忧】
4月29日给予新点软件(688232)增持评级。
维持“增持” 评级，维持目标价74.13 元。维持盈利预测，2022-2024年EPS 分别为2.08、2.91、4.15 元。维持目标价74.13 元，“增持”。
风险提示：政府财政资金紧张风险，政策风险
该股最近6个月获得机构5次推荐评级、3次增持评级、2次买入评级、2次优于大市评级。
【11:53 百隆东方(601339)：受益棉价上涨 2022年一季度净利润增长55%】
4月29日给予百隆东方(601339)增持评级。
风险提示：疫情反复、原料价格大幅波动、订单需求不及预期、系统性风险。
投资建议：中高端纱线需求潜力大，看好产能利用率恢复和越南新产能投产。
从短期看，自去年10 月越南解封以来，越南纺织品出口呈现景气局面，公司生产回到正轨，2022 年产能利用率预计提升。从中长期看，色纺纱在国内渗透率仍然较低，中高端纱线需求潜力较大，作为全球第二大色纺纱厂商，公司于2021 年7 月布局39 万锭纱线的新一轮产能扩张，并有望凭借自身科技实力和自动化水平继续巩固龙头地位，进一步提升市场份额。维持盈利预测， 预计2022~2024 年净利润分别为13.2/15.0/16.2 亿元， 同比-3.9%/+13.7%/+8.1%，对应2023 年8-8.5x PE，维持合理估值为8~8.5 元，维持“增持”评级。
该股最近6个月获得机构9次买入评级、3次增持评级。
【11:53 登海种业(002041)公司点评报告：种植景气度延续 主营业务量价齐升】
4月29日给予登海种业(002041)增持评级。
风险提示:产品价格大幅波动的风险;我国生物育种技术商业化不及预期的风险。
该股最近6个月获得机构10次买入评级、10次增持评级、2次持有评级、1次审慎推荐-A评级。
【11:53 兴业银行(601166)2022年一季报点评：加码科技与零售投入 未来可期】
4月29日给予兴业银行(601166)增持评级。
投资建议：维持盈利预测，维持“增持”评级。
公司表现符合预期，该机构维持盈利预测不变。预计其2022~2024 年净利润为938 亿元/1061 亿元/1184 亿元，同比增长13.4%/13.1%/11.7%，对应摊薄EPS4.51 元/5.11 元/5.70 元， 当前股价对应的动态PE 为4.7x/4.1x/3.7x ，PB 为0.65x/0.58x/0.52x，维持“增持”评级。
风险提示：1、疫情反复，稳增长政策不及预期带来经济复苏低于预期；2，房地产领域风险暴露超市场预期。
该股最近6个月获得机构29次买入评级、11次增持评级、6次跑赢行业评级、5次强烈推荐评级、5次推荐评级、3次优于大市评级、3次买入-A的投评级、2次强烈推荐-A评级。
